中國各產業發展政策、利用外資及投資前景如何？

生命健康產業關系國計民生，其覆蓋范圍廣、產業鏈長，產業關聯效應強，已成 為當今全球科技創新的主要方向、經濟發展的重要動力。

1.生命健康產業外商投資發展情況

一、行業發展政策

近年來，中國聚焦生命健康產業，在制度改革、行業促進、對外開放等方面出臺 系列政策，持續推動行業高質量發展，為生命健康領域外資企業在華投資經營提供了 良好的政策環境和穩定的發展預期。 （一）持續擴大高水平對外開放。 中國政府多次表示將進一步推進醫療領域擴大開放，并在條件成熟的地區開展先 行探索，讓更多外資企業安心放心地投資中國，扎根中國發展。 一是持續推進醫療領域擴大開放。近年來，中國政府在多次重要會議、多份重要 文件中強調，要推動醫療領域進一步擴大開放，持續彰顯了中國推動醫療領域高水平 擴大開放的決心。2023 年中央經濟工作會議、2024 年政府工作報告均提出放寬醫療 等服務業市場準入。未來，隨著生命健康領域的有序開放，中國將為全球跨國企業提 供更加廣闊的發展機遇。

二是允許條件成熟的地區開展開放壓力測試。2024 年 2 月，國務院辦公廳印發《扎 實推進高水平對外開放更大力度吸引和利用外資行動方案》，明確提出，允許北京、 上海、廣東等自貿試驗區選擇若干符合條件的外商投資企業在基因診斷與治療技術開 發和應用等領域進行擴大開放試點。在符合相關管理要求的前提下，在特定區域內， 率先允許外商投資企業在中國基因診療領域投資布局，有助于市場、資源、技術的融 合發展，實現生命健康行業的全球合作、同步發展，共享新一輪生物技術發展機遇。

三是持續優化外商投資營商環境。2023 年 7 月，國務院印發《關于進一步優化外 商投資環境 加大吸引外商投資力度的意見》，提出多項支持生命健康領域外資企業在 華深耕發展的舉措。在研發創新方面，提出要加大重點領域引進外資力度，支持外商 投資企業在華設立研發中心，與國內企業聯合開展技術研發和產業化應用，鼓勵外商 投資企業及其設立的研發中心承擔重大科研攻關項目。在項目落地與新藥上市方面， 提出在符合有關法律法規的前提下，加快生物醫藥領域外商投資項目落地投產，鼓勵 外商投資企業依法在境內開展境外已上市細胞和基因治療藥品臨床試驗，優化已上市 境外生產藥品轉移至境內生產的藥品上市注冊申請的申報程序。在知識產權保護方面， 提出加強藥品和醫用耗材采購領域的知識產權保護，企業參加采購活動須自主承諾不 存在違反專利法等法律法規的情形。對涉及知識產權糾紛的產品，有關部門要加強溝 通會商，依法依規開展采購活動；對經知識產權部門行政裁決或人民法院生效判決認 定為專利侵權的產品，及時采取不予采購、取消中選資格等措施。

（二）有序促進行業高質量發展。 近年來，中國在生命健康領域出臺行業促進、制度改革、稅收減免、國際合作等 系列政策，為外資企業深耕中國生命健康產業提供發展機遇。 一是制定高質量發展行動計劃。醫療工業、醫療服務是生命健康領域的重要基石。 中國高度重視相關領域的高質量發展，相繼出臺行動計劃。在醫藥工業方面，2023 年 8 月，國務院常務會議審議通過《醫藥工業高質量發展行動計劃（2023—2025 年）》 《醫療裝備產業高質量發展行動計劃（2023—2025 年）》，強調要著力提高醫藥工業 和醫療裝備產業韌性和現代化水平，增強高端藥品、關鍵技術和原輔料等供給能力， 加快補齊高端醫療裝備短板，同時要給予醫藥研發創新全鏈條支持、加大創新領軍人才培育等。在醫療服務方面，2023 年 5 月，國家衛生健康委印發《全面提升醫療質量 行動計劃（2023—2025 年）》，從基礎質量安全管理、關鍵環節和行為管理、質量安 全管理體系建設等維度提出了 28 項具體措施和 5 個專項行動，全面提升醫療服務質量， 促進優質醫療資源擴容和均衡布局，更好滿足人民對高質量醫療服務的需求。

二是推進集采工作擴面提質。為更好應對短期臨床需求波動造成的臨時性供應緊 張，2024 年 1 月，國家醫保局印發《關于加強醫藥集中帶量采購中選產品供應保障工 作的通知》，從壓實履約責任、暢通反饋渠道、做好應對預案、加強供給監測評價等方面， 制定保障中選藥品和醫用耗材有序供應的相關舉措，鞏固集中帶量采購改革成果。為 進一步完善國家藥品集中采購制度，2024 年 5 月，國家醫保局印發《關于加強區域協 同 做好 2024 年醫藥集中采購提質擴面的通知》，提出要繼續大力推進醫藥集中帶量 采購工作，明確在國家組織集采的基礎上，加強區域協同，將條件具備的省級聯盟采 購提升為全國性聯盟采購；加強集采品種的統籌協調，形成國家和地方互為補充的良 好格局。

三是持續優化完善醫保談判規則。為更好服務中國居民的醫療健康需求，中國持 續探索優化基本醫保藥品目錄調整工作，不斷完善醫保談判規則，建立了以新藥為主 體的醫保準入和談判續約機制，并持續加速新藥準入，穩定企業預期，鼓勵內外資藥 企加大創新研發力度。2023 年 12 月，國家醫保局、人力資源和社會保障部印發《國 家基本醫療保險、工傷保險和生育保險藥品目錄（2023 年）》，新增 126 個藥品，調 出 1 個藥品。此次調整中，共 143 個目錄外藥品參加談判或競價，其中 121 個藥品談 判或競價成功，談判成功率為 84.6%，創新藥談判成功率高達 92%。57 個品種實現了 當年獲批、當年納入目錄，意味著 80% 的新藥上市后兩年內可進入國家醫保藥品目錄。 同時，醫保談判嚴格落實外資企業國民待遇要求，多家跨國藥企的產品相繼納入中國 醫保目錄，比如，美國藥企禮來集團阿貝西利片、信迪利單抗注射液、依奇珠單抗注 射液、呋喹替尼膠囊等 4 個產品入選醫保目錄并成功續約。 四是拓展增值稅免征范圍。2023 年 9 月，財政部、稅務總局發布《關于延續實施 醫療服務免征增值稅等政策的公告》，在《營業稅改征增值稅試點過渡政策的規定》（財 稅〔2016〕36 號）基礎上，進一步將符合條件的新型醫療機構和服務形式納入免征增 值稅范圍，促進醫療服務行業多元化發展。

五是鼓勵國際交流合作。2024 年 2 月，國家衛生健康委、國家中醫藥局、國家疾控局聯合發布《關于進一步加強新時代衛生健康文化建設的意見》，強調要進一步深 化中外衛生健康文化交流，推動構建人類衛生健康共同體。

（三）不斷健全行業管理制度。 行業的健康發展離不開完善的制度體系建設。近年來，中國生命健康領域持續推 動體制機制改革，不斷完善推動行業規范發展的制度體系，為內外資企業提供公平、 透明、有序的行業發展環境。 在藥品質量監管方面，2023 年 9 月，市場監管總局發布《藥品經營和使用質量 監督管理辦法》，進一步完善藥品經營許可管理制度，強化藥品經營使用全過程全 環節監管，明確各相關方責任，保障公眾用藥安全。在醫療文書管理方面，2024 年 1 月，國家衛生健康委發布《關于進一步加強醫學證明文件類醫療文書管理工作的通 知》，加強醫療文書管理，規范醫療機構出具醫療文書行為，提高醫療文書質量， 壓實主體責任。在廣告合規管理方面，2023 年 5 月，市場監管總局對《藥品、醫療 器械、保健食品、特殊醫學用途配方食品廣告審查管理辦法》進行了修訂，并向社 會各界公布了修訂后的征求意見稿，對藥品、醫療器械、保健食品、特殊醫學用途 配方食品（“三品一械”）廣告的合規要求和審查規則進行了補充和優化。在協同 監管治理方面，2024 年 6 月，國務院辦公廳印發《深化醫藥衛生體制改革 2024 年重 點工作任務》，提出探索建立醫療、醫保、醫藥統一高效的政策協同、信息聯通和 監管聯動機制。

二、利用外資情況

中國依托龐大的消費市場、日益增加的中產階級、豐富的創新要素資源與應用 空間，完善的產業鏈供應鏈體系等，持續吸引全球生命健康領域的跨國企業在華投 資布局。 （一）資產規模持續增加。 近年來，外資企業持續深耕中國生命健康產業，不斷擴大投資規模。一是行業 資產規模持續增長。2018—2022 年，規上外資醫藥制造企業資產規模持續擴大，從 2018 年的 7082.9 億元增長至 2022 年的 11694.8 億元，年均增速達 13.4%，占全國規上醫藥制造企業資產總額的比重從 21.5% 增長至 24.4%。二是企業平均規模不斷擴 張。2018—2022 年，規上外資醫藥制造企業平均資產規模從 9.0 億元 / 家，持續增長 至 14.9 億元 / 家。

（二）經營績效保持穩定。 2018—2022 年，規上外資醫藥制造企業營業收入總體呈現波動上漲態勢。2022 年營收雖有所下降，但規模仍處于歷史高位。眾多跨國藥企在華盈利能力表現亮眼。 相關企業財報顯示，2023 年，默沙東中國區收入達 67.1 億美元，同比增長 32%，遠 高于其全球市場增幅 3%；阿斯利康中國區收入為 58.8 億美元，同比增長 7%，高于其 全球市場增幅 3.7%；諾華中國區收入為 33 億美元，同比增長 17%，高于全球市場增 幅 10%。

（三）在華研發活動蓬勃發展。 近年來，外資醫藥和醫療器械企業加大在華研發投資和布局，持續提高人才、資 金等要素的研發投入。2022 年，外資醫藥制造、醫療儀器設備及儀器儀表制造企業研 發人員全時當量分別為 3.7 萬人年、2.4 萬人年，同比增速約為 23.1%、8.9%；研發經 費支出分別為 346.6 億元、125 億元，同比增長 17.0%、8.3%。持續加大研發投入推動 了研發成果的顯著增加，2022 年外資醫藥制造業、醫療儀器設備及儀器儀表制造業有 效專利數分別為 12308 件、13025 件，同比增長 15.2%、16.3%。

（四）對華投資布局持續深化。 隨著中國生命健康產業發展水平不斷提升、中國居民醫療健康需求持續升級，跨 國藥企、械企在華投資也逐漸從產能布局拓展到研發創新方面，更加深度地融入中國 生命健康產業鏈供應鏈體系。 一是持續加大對華產能布局。為更好滿足中國市場對高質量健康醫療產品與服務 的需求，跨國藥企、械企不斷深化中國本土化產能布局。例如，2024 年 3 月，阿斯利 康宣布在青島和無錫分別投資 7 億美元和 4.75 億美元用于新建藥物工廠，其中青島工 廠將成為阿斯利康全球最大的生產基地之一，而無錫工廠則專注于生產創新藥物。賽 諾菲 2023 年宣布增資 3300 萬歐元在杭州工廠新建用于治療心血管類藥物的包裝車間。 2023 年 11 月，默克宣布在華首個生物安全檢測實驗設施正式啟用，提供從臨床前開 發到商業化上市所需的細胞庫檢定和批次放行檢測等服務，進一步滿足了本地生物安 全檢測的需求

二是日益加強在華研發創新?？鐕幤?、械企逐步加大在華創新藥、高價值醫療 器械等領域的投資布局。2023 年以來，葛蘭素史克以 15.7 億美元的價格，引進了翰 森制藥的 B7-H4 ADC 藥物，阿斯利康與誠益生物就 GLP-1 藥物 ECC5004 達成 20.1 億美元的合作。此外，默沙東、BioNTech、禮來等跨國藥企也先后與國內藥企達成合 作，巨資引進創新藥管線。2023 年 12 月，諾華集團宣布投資 6 億元設立第二個在華 創新藥生產基地，將于 2026 年底開始放射性藥物的生產。2023 年 11 月，莫德納投資 36 億元建設在華首個藥廠“莫德納中國研發生產總部項目”，是迄今為止全國生物醫 藥領域投資額最大的外資項目。

三、行業投資前景

中國生命健康領域產業基礎雄厚、市場空間巨大、政策環境良好，將為全球跨國 企業提供廣闊的投資空間與發展前景。 （一）政策紅利加快釋放。 中國生命健康產業正處于快速發展階段，中國政府持續推進醫療衛生體制改革， 積極推進生命健康領域高水平科技創新，大力支持醫藥、醫療設備等工業高質量發展， 不斷完善生命健康產業的生態體系，為內外資企業提供良好的政策環境和更多發展機 遇。此外，中國政府持續推動醫療領域擴大開放，為外資企業在華投資布局提供了穩 定的預期。未來，隨著相關開放政策與具體實施路徑的進一步明晰，將為外資企業提 供巨大的開放政策紅利。 （二）市場規模持續增長。 中國已成為全球第二大醫藥、醫療器械消費市場，市場規模僅次于美國。2023 年 中國醫藥、醫療器械市場規模分別為 1.63 萬億元、1.36 萬億元，同比增長 4.3%、6.3%。 巨大的國內消費市場為生命健康行業外資企業投資收益提供了重要支撐。此外，中國 市場成長性強。隨著城市化進程持續推進、居民收入水平和消費能力不斷提升，中國 居民的健康消費需求將持續釋放升級，將為生命健康產業的外商投資企業拓展盈利空 間。聯合國報告預測，2030 年中國城鎮化水平將達 70%，城鎮人口將超過 10 億人。 麥肯錫全球研究院預測，到 2030 年中國中高以上收入家庭數量將會接近歐洲和美國的總和，中國強勁的消費動力將為全球生命健康領域跨國企業的產品和服務提供廣闊 的市場前景

三）創新應用優勢不斷凸顯。 生命健康產業是技術密集型產業，中國豐富的創新要素資源和應用空間為產業發 展提供了強勁支撐。一是創新綜合實力位列全球前列?！蹲匀弧吩隹?2024 年公布的“自 然指數－中國”顯示，在生命科學、健康科學方面，中國位列第二，僅次于美國，在 綜合排名中，中國超越美國位列榜首。未來中國在生命健康科學領域的排名有望進一 步提升。二是研發“性價比”優勢突出。中國擁有龐大的患者群體，臨床試驗患者招 募成本較低，僅為發達國家的 30%—60%，有效節約了跨國企業新藥上市的研發成本， 推動新藥研發外包（CRO）業務快速發展。弗若斯特沙利文報告顯示，2018—2022 年 中國 CRO 市場規模年均增速達 22.2%，高于同期全球市場 9.5% 的增速，占全球 CRO 市場的比重從 4.1% 提升至 14.2%，預計 2030 年將達到 23.7%。三是數字化、智能化 轉型升級基礎雄厚。隨著新一代信息技術在生命健康領域的應用與推廣，互聯網醫療 供給日益豐富、人工智能技術在新藥研發、診斷治療等領域的應用持續深化，數字化、 智能化是生命健康產業未來發展必經之路。中國擁有全球領先的數字基礎設施、海量 的數據資源和豐富的應用場景，在人工智能應用及支撐性基礎設施方面處于世界領先 地位，為生命健康領域的跨國企業數字化、智能化轉型提供強勁支撐。

2.電子信息產業外商投資發展情況

一、行業發展政策

中國高度重視電子信息產業發展，出臺了一系列涉及行業開放、產業升級、創新 發展等方面的政策舉措，為外商投資企業發展提供良好市場環境。 （一）支持前沿領域創新發展。 為更好發揮電子信息產業在工業經濟中的核心支撐和引領作用，加快電子信息 產業高質量發展，2023 年 8 月，工業和信息化部、財政部聯合發布《關于印發電子 信息制造業 2023—2024 年穩增長行動方案的通知》，提出培育壯大虛擬現實、視聽 產業、先進計算、北斗應用、新型顯示、智能光伏等電子信息產業新增長點，支持 在集成電路等領域建立國家間常態化交流合作機制。2023 年 6 月、2024 年 1 月，工 業和信息化部等部門先后出臺《關于印發制造業可靠性提升實施意見的通知》《關 于推動未來產業創新發展的實施意見》，明確提出要重點提升電子整機裝備用高端 通用芯片、精密光學元器件、光通信器件、新型敏感元件及傳感器等電子元器件可 靠性水平，推動有色金屬、化工、無機非金屬等先進基礎材料升級，發展高性能碳 纖維、先進半導體等關鍵戰略材料，加快超導材料等前沿新材料創新應用。2024 年 2 月，國務院辦公廳印發《扎實推進高水平對外開放更大力度吸引和利用外資行動方 案》，明確支持集成電路等領域外資項目納入重大和重點外資項目清單，允許享受 相應支持政策。

（二）推動產業智能化轉型。 近年來，中國持續推動電子信息產業智能化轉型，支持關鍵領域技術標準攻關。 2023 年 1 月，工業和信息化部等六部門印發《關于推動能源電子產業發展的指導意見》， 提出推動能源電子智能制造和運維管理水平提升，加快智能工廠建設，推進關鍵工序 數字化改造，優化生產工藝及質量管控系統，推動基礎材料生產智能升級，提升硅料 硅片、儲能電池材料和高性能電池等生產、包裝、儲存和運輸的機械化與自動化水平。 2024 年 3 月，市場監管總局等印發《貫徹實施〈國家標準化發展綱要〉行動計劃（2024— 2025 年）》，提出在集成電路、半導體材料等關鍵領域集中攻關，加快研制一批重要 技術標準。

（三）實施多樣化稅收優惠政策。 一是持續實施企業所得稅優惠政策。自 2020 年 8 月國務院印發《新時期促進集 成電路產業和軟件產業高質量發展若干政策》以來，中國已連續 4 年制定國家鼓勵的 集成電路產業或項目、軟件企業清單，為重點企業和項目提供企業所得稅優惠政策。 2024 年 3 月，國家發展改革委等部門印發《關于做好 2024 年享受稅收優惠政策的集 成電路企業或項目、軟件企業清單制定工作有關要求的通知》，繼續對清單企業實施 所得稅優惠政策，明確符合條件的企業在預繳申報時可先行享受優惠，年度匯算清繳 時，若未被列入下一年度清單，按規定補繳稅款，依法不加收滯納金。 二是實施增值稅加計抵減政策。2023 年 4 月，財政部、稅務總局印發《關于集成 電路企業增值稅加計抵減政策的通知》，規定自 2023 年 1 月 1 日至 2027 年 12 月 31 日，允許集成電路設計、生產、封測、裝備、材料企業，按照當期可抵扣進項稅額加 計 15% 抵減應納增值稅稅額，對適用加計抵減政策的集成電路企業采取清單管理。

三是實施研發費用加計扣除政策。2023 年 9 月，財政部等印發《關于提高集成電 路和工業母機企業研發費用加計扣除比例的公告》，對國家鼓勵和重點支持的集成電 路企業和工業母機企業開展研發活動中實際發生的研發費用實施稅前加計扣除政策， 研發費用未形成無形資產計入當期損益的，在按規定據實扣除的基礎上，2023 年 1 月 1 日至 2027 年 12 月 31 日期間，再按照實際發生額的 120% 在稅前扣除；形成無形資 產的，在上述期間按照無形資產成本的 220% 在稅前攤銷。

（四）加大集成電路知識產權保護力度。 2023 年 12 月，國務院辦公廳印發《關于知識產權領域中央與地方財政事權和支 出責任劃分改革方案的通知》，將集成電路布圖設計涉及的審查注冊登記和復審無效 確認為中央財政事權，由中央承擔支出責任。2024 年 3 月，國家知識產權局印發《推 動知識產權高質量發展年度工作指引（2024）》，提出要加快推進《集成電路布圖設 計保護條例》修改論證。

二、利用外資情況

近年來，在全球產業鏈供應鏈加速調整格局下，中國電子信息產業展現出較強的 發展韌性，市場規模持續擴張、數智化創新扎實推進，對外商投資企業的吸引力穩步 增強。 （一）引資結構持續優化。 2023 年，中國計算機、通信和其他電子設備制造業引資規模保持相對穩定，占制 造業實際使用外資金額的比重升至 22%，在穩外資中發揮了重要支撐作用。同時，計 算機、通信和其他電子設備制造業細分領域引資結構持續優化，通信設備制造、集成 電路制造等高技術制造環節引資規模占比大幅攀升。其中，通信設備制造實際使用外 資占計算機、通信和其他電子設備制造業實際使用外資總額的比重由 2021 年的 6.7% 大幅上升至 2023 年的 22.4%；集成電路制造實際使用外資占比由 2021 年的 11% 升至 2023 年的 27.4%。 （二）外資企業數量持續增長。 2020 年以來，規模以上外資計算機、通信和其他電子設備制造企業數量穩步增長。 2022 年，規模以上外資計算機、通信和其他電子設備制造企業數量達到 4617 家，占 規模以上外資工業企業總數的比重穩步上升至 10.7%。

 

（三）外資企業新產品研發活躍。 電子信息產業具有技術密集度高、產業鏈條長、涉及領域廣等典型特點。近年來， 在華外資電子信息企業持續加大新產品研發力度，產品迭代進一步加速?！吨袊呒?術產業統計年鑒》數據顯示，2022 年電子及通信設備制造領域的外資企業新產品開發 項目數達到 9797 項，新產品開發經費支出為 582.6 億元，創近五年來新高。同時，全 球知名跨國公司持續加大對華研發投資，行業創新活力穩步增強。例如，捷普集團對 華投資 100 億元建設捷普亞洲研發中心等，主要面向 3C 電子、醫療電子等領域，并 圍繞輕金屬、復合材料等新材料工藝及 AI 視覺成像技術等開展應用研發。西門子新 增固定資產投資 11 億元，持續提升在自動化、數字化領域的研發創新能力，并成立西 門子數字科技（深圳）有限公司，圍繞開放式數字商業平臺打造其在華首個數字平臺 互聯業務基地。

三、行業投資前景

展望未來，中國電子信息產業開放水平穩步提升、支持政策體系更加完善，將為 外商投資企業提供良好市場環境和多元化投資機遇。 （一）行業發展前景廣闊。 受消費升級和數字化轉型等因素驅動，中國電子信息產業展現出較大發展潛力， 市場規模持續增長。中國物流和采購聯合會發布的《中國電子產業供應鏈發展報告 （2024）》顯示，中國電子產業供應鏈市場規模約為 37.7 萬億元，電子信息制造業連 續多年保持工業第一大行業地位。隨著消費持續升級和數字化進程加速推進，中國電 子信息產品市場需求將持續增長。同時，能源結構轉型和汽車產業智能化發展，也將 進一步釋放能源電子和汽車電子市場增長潛力。

（二）政策效應疊加釋放。 當前，中國電子信息產業正處于結構調整與動能轉換加速時期，中國政府全方位 支持電子信息產業高質量發展，穩步加大對先進計算、新型顯示、智能光伏、高端芯 片、精密光學元器件等重點領域的扶持力度，鼓勵先進基礎材料和關鍵戰略材料升級 和創新應用，技術創新、財政稅收、知識產權保護等多樣化的產業扶持政策持續發力， 為外商投資企業提供了良好的市場環境和投資預期。此外，中國政府對電子信息前沿 領域加大扶持力度的決心持續彰顯，未來隨著更大范圍、更深層次產業政策的出臺， 將有助于外商投資企業共享中國電子信息產業發展機遇，實現在華穩定健康發展。 （三）創新引領日益凸顯。 在全球新一輪科技革命和產業變革加速演進過程中，中國電子信息產業智能化轉 型加速推進，行業應用場景拓展和技術創新迭代不斷加快。一方面，電子信息產業持 續向智能化、高端化邁進，智能工廠建設和高端產品研發生產進程不斷加快。另一方面， 受超大規模市場需求驅動，中國智能手機、平板電腦、可穿戴設備等智能終端普及率 日益提高，遠程醫療、在線教育、虛擬現實、智能家居等應用場景不斷拓展，電子信 息產業應用場景持續豐富。

3.汽車產業外商投資發展情況

一、行業發展政策

近年來，中國持續優化汽車產業政策，聚焦新能源汽車、智能網聯汽車等重點領 域出臺系列支持舉措，并著力擴大汽車消費，為跨國汽車企業來華投資興業創造了良 好環境。 （一）推動新能源汽車產業鏈高質量發展。 2023 年以來，中國圍繞新能源汽車產業鏈發展存在的短板，從動力電池生產、汽 車芯片生產、充電基礎設施建設、電池回收利用等方面精準發力，進一步優化產業發 展政策。 在電池生產環節，2023 年 1 月，工業和信息化部等 6 部門出臺《關于推動能源電 子產業發展的指導意見》，提出加強新型儲能電池產業技術攻關，研究突破超長壽命 高安全性電池體系等關鍵技術，加快研發固態電池、鈉離子電池等新型電池，推廣智 能化生產工藝與裝備，提高鋰、鎳、鈷、鉑等關鍵資源保障能力，探索建立電池產品 碳排放管理體系等系列措施，提升新型儲能電池產品及技術供給能力。

在芯片生產環節，2023 年 12 月，工業和信息化部發布《國家汽車芯片標準體系 建設指南》，提出汽車芯片技術標準體系建設的總體架構、內容及重點方向，科學規 劃和系統部署汽車芯片標準化工作，引導和規范汽車芯片功能、性能測試及選型應用， 推動汽車芯片產業健康可持續發展。 在充電基礎設施建設環節，為突破充電基礎設施發展瓶頸，國務院辦公廳、國家 發展改革委、國家能源局等相關部門出臺《關于加快推進充電基礎設施建設 更好支持新能源汽車下鄉和鄉村振興的實施意見》《關于進一步構建高質量充電基礎設施體系 的指導意見》等系列舉措，更好支撐新能源汽車產業發展和消費潛力釋放。

在電池回收環節，2023 年 12 月，工業和信息化部對《新能源汽車動力電池綜合 利用管理辦法（征求意見稿）》予以公示，擬對動力電池研發、設計、生產、裝機、 使用、維修、更換、報廢、回收、處理、貯存及運輸等各環節產生的廢舊動力電池綜 合利用相關管理作出明確規定，并將新能源汽車動力電池回收利用體系建設上升為法 律監管層面，將有力推動動力電池綜合利用。

（二）推動智能網聯汽車領域加快創新發展。 智能網聯汽車是汽車產業發展的戰略方向。近年來，中國高度重視智能網聯汽車 技術創新和推廣應用，健全標準體系和政策法規，持續完善產業發展環境。 一是完善智能網聯汽車標準體系。2023 年 3 月，自然資源部發布《智能汽車基礎 地圖標準體系建設指南（2023 版）》，從基礎通用、生產更新、應用服務、質量檢測 和安全管理等方面，對智能汽車基礎地圖標準化提出原則性指導意見。2023 年 7 月， 工業和信息化部、國家標準委發布《國家車聯網產業標準體系建設指南（智能網聯汽車）2023 版）》，提出構建智能網聯汽車基礎、技術、產品、試驗標準等在內的智能網 聯汽車標準體系。2023 年 11 月，交通運輸部發布《自動駕駛汽車運輸安全服務指南（試 行）》，明確要求自動駕駛汽車開展道路運輸服務應在指定區域內進行，并依法通過 道路交通安全評估。

二是開展智能網聯汽車應用試點。2023 年 11 月，工業和信息化部等 4 部門聯合 發布《關于開展智能網聯汽車準入和上路通行試點工作的通知》，首次在國家層面對 搭載 L3 和 L4 等較高級別自動駕駛功能的智能網聯汽車準入和上路通行開展試點，促 進智能網聯汽車關鍵技術創新突破。2024 年 1 月，工業和信息化部等 5 部門聯合印發 《關于開展智能網聯汽車“車路云一體化”應用試點工作的通知》，推動建成一批架 構相同、標準統一、業務互通、安全可靠的城市級應用試點項目，通過“車端、路端、 云端”一體化發展，提升車載終端搭載率，探索新技術新業務新模式，推動智能網聯 汽車產業高質量發展。 三是優化智能網聯汽車應用規則和政策。為搶占智能網聯汽車發展先機，各地從 頂層設計、數據管理、道路測試等多方面完善自動駕駛的政策體系，并持續開展地方 性立法探索，為自動駕駛大規模量產提供制度保障。北京市在 2023 年 3 月“車內無人” 載人示范應用基礎上，于 7 月宣布開放智能網聯乘用車“車內無人”商業化試點，正 式邁入自動駕駛“車內無人”商業化試點新階段。

（三）推動汽車消費提質增效。 為進一步拓展汽車消費市場增量，相關部門先后出臺支持新能源汽車下鄉、延續 和優化新能源汽車車輛購置稅減免等政策，并統籌開展各類促消費活動，有力地促進 了外資汽車企業深耕中國市場。 一是統籌開展汽車促消費活動。2023 年以來，商務部、國家發展改革委、工業和 信息化部等相關部門出臺《關于組織開展汽車促消費活動的通知》《關于促進汽車消 費的若干措施》《汽車行業穩增長工作方案（2023—2024 年）》系列舉措，統籌開展 促消費活動，并針對汽車限購、汽車更新等關鍵領域出臺針對性的政策舉措，進一步 培育完善汽車消費市場，拉動汽車消費挖潛提質。

二是推動新能源汽車下鄉。2023 年 1 月，《中共中央 國務院關于做好 2023 年全 面推進鄉村振興重點工作的意見》公開發布，明確提出要推動鄉村產業高質量發展， 加快發展現代鄉村服務業，鼓勵有條件的地區開展新能源汽車和綠色智能家電下鄉。 2023 年 6 月、2024 年 5 月，工業和信息化部、國家發展改革委等 5 個部門先后出臺《關于開展 2023 年新能源汽車下鄉活動的通知》《關于開展 2024 年新能源汽車下鄉活動 的通知》，多措并舉擴大新能源汽車消費。 三是切實降低汽車購置成本。財政部、人民銀行、商務部等相關部門出臺《關于 延續和優化新能源汽車車輛購置稅減免政策的公告》《關于調整汽車貸款有關政策的 通知》《汽車以舊換新補貼實施細則》系列舉措，從延續和優化新能源汽車車輛購置 稅減免政策、優化汽車貸款等金融支持、開展以舊換新補貼等方式進一步加大政策支 持力度，降低汽車購買成本，不斷增強發展動能。

二、利用外資情況

2023 年以來中國汽車產業發展勢頭強勁，規模以上汽車工業增加值同比增長 13%，彰顯了中國汽車產業強大的韌性和可持續發展能力，對外資汽車企業形成了更 強的吸引力。 （一）外資企業數量持續增長。 2018—2022 年，全國規模以上外資汽車制造企業（含港澳臺投資，下同）的數量 從 3027 家穩步上升至 3229 家，占全國規模以上外資工業企業數量的比重從 6.8% 穩 步上升至 7.5%。

（二）外資企業資產規模穩定增長。 2018—2022 年，外資汽車企業在華資產規模持續穩定增長，全國規模以上外資汽 車制造企業資產規模從 30427 億元上升至 42057 億元，年均增長 8.4%，其中 2022 年 增速達 11.5%。

（三）外資企業投資領域和投資方式更加多元。 投資領域向縱深拓展。近年來，外資汽車企業加快在新能源領域投資步伐，投資 領域向全產業鏈縱深拓展。大眾汽車于 2023 年在大連成功架設了集團的全球首個電 芯試制線，向新能源汽車零部件生產轉型邁出歷史性一步，2024 年 4 月又宣布投資 25 億歐元，進一步拓展位于安徽合肥的生產及創新中心，強化本土研發實力。寶馬則 進一步完善“新世代”車型的本土化產業鏈，2023 年和 2024 年共投資 300 億元用于 生產第六代動力電池，并對遼寧沈陽大東工廠進行規模升級和技術創新，為 2026 年 量產 BMW 新世代概念車奠定基礎。投資方式更加豐富。隨著中國逐步放寬對外資汽 車企業的準入和投資限制，外資汽車企業在中國的投資和發展模式也更加多元，外資 企業之間、外資與內資企業通過成立合資公司、增資擴股等方式實現強強聯合。2024 年梅賽德斯 - 奔馳（中國）投資有限公司與華晨寶馬汽車有限公司宣布成立合資公司， 運營超級充電網絡，合力滿足中國客戶對豪華充電服務日益增長的需求。2023 年 7 月， 大眾汽車集團向小鵬汽車增資約7億美元（約合人民幣50億元），收購小鵬汽車約4.99% 的股權，共同打造兩款新能源汽車。雷諾集團與吉利簽署合資協議，新公司每年產能 超 500 萬套發動機和變速箱，產品包括傳統動力及混合動力，將為全球多個品牌提供 全系列一流的動力總成產品。

三、行業投資前景

從未來趨勢來看，中國汽車產業發展勢頭強勁，市場空間不斷擴大，投資前景廣闊， 將吸引外資企業持續深耕中國汽車市場。 （一）汽車市場需求持續提升。 從當前產銷情況看，中國汽車市場購車需求仍在上升。中國汽車工業協會發布的 數據顯示，2023 年，中國汽車產銷分別完成 3016.1 萬輛和 3009.4 萬輛，同比分別增 長11.6%和12%。與上年相比，產量增速提升8.2個百分點，銷量增速提升9.9個百分點。 產銷量創歷史新高，連續 15 年穩居全球第一。從未來發展潛力看，中國汽車保有量 提升空間巨大。根據保時捷咨詢分析預測，到 2030 年，中國汽車千人保有量將達到 220—240 輛，年銷量將達到 3500 萬輛，當前的汽車產量規模仍無法滿足未來潛在的 汽車增量市場。新能源滲透率將在 2030 年達到 60%—70%，盡管燃油車銷量占比有所下降，但如果按照 40% 計算，2030 年中國新銷售的燃油車總量將達到 1200 萬輛，相 當于 2022 年歐洲全年的燃油車銷量。

（二）技術創新優勢凸顯。 中國汽車產業持續取得技術突破，塑造了發展新動能新優勢。越來越多的外資汽 車企業借助中國新能源汽車產業鏈基礎和技術優勢，加快自身的電動化智能化轉型， 促進企業在新能源汽車的關鍵技術研發取得新的突破。中國貿促會發布的《2023 年第 三季度中國外資營商環境調研報告》顯示，受訪外資企業連續三個季度認為“技術創 新與研發”是中國市場最大的發展機遇。 （三）后市場發展潛力大。 中國新能源汽車動力電池回收要求更加明確、智能駕駛的應用路線逐步拓展深化， 將助推動力電池和智能駕駛成為外資企業在華布局的重要領域。同時，隨著中國新能 源汽車保有量不斷上升，新能源汽車售后服務需求將持續釋放。中信證券預測，到 2030 年，新能源汽車售后市場產值規模將突破千億元大關，新能源汽車后市場將出現 大量商業機會，如維修保養、檢測評估、報廢回收、保險金融等領域，將為外資企業 提供更多投資機遇。

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