養老服務供需堵點是什么？

政策主要強調補短板，但與代際轉換趨勢并未完全契合，供需堵點尚未解決，市場成 熟仍需時日。

1.供給缺口：計劃趕不上速度

面對較為嚴峻的老齡化，老齡人口快速增長，距離“9073”的目標，服務與用品的供 給缺口仍然維持不減。老齡化速度不斷加快，截至 2021 年底，中國 65 周歲及以上老年人 口已達 20056 萬人。根據“9073”的比例計算，共需社區養老床位 1404 萬張，機構養 老床位 602 萬張。根據中國民政部數據，截至 2020 年底，全國機構養老從業人員 61.5 萬 人，其中機構養老護理員約 32.2 萬人，機構養老在院人數 222.4 萬，意味著一名護理員服務七個老人，距離 1:4 的國家標準距離較大。根據民政部數據，截至 2021 年底，全國共 有各類機構養老和設施 35.8 萬個，養老床位合計 815.9 萬張。其中：機構養老床位 503.6 萬張，社區養老服務床位 312.3 萬張，社區養老服務床位缺口尤為巨大。觀察 2015-2021 年養老服務供給數據，全國機構養老和設施數、機構養老床位數、社區養老服務床位等指 標，疫情以來增長明顯放緩，難以追趕發展更為迅速的老齡化進程。2025 年總床位數達 標“十四五”規劃的 900 萬張并不困難，但距離“9073”目標，供給缺口不減反增。

老年用品主要分為醫療器械類、康復輔具類和老人日常用品類三大類別。老年用品是 老年人為服務對象，提供老年服裝服飾、日用輔助產品、養老照護產品、康復訓練和健康 促進輔具等產品，主要分為三大類別：醫療器械類、康復輔具類和老人日常用品類。醫療 器械主要是與醫療檢測和治療有關的產品；康復輔具指輔助老人行走或治療的器具；老人 日常用品是便捷老人使用的日常用品，例如保護頭部的防撞帽。根據中國老齡協會 2019 年發布的《需求側視角下的老年人消費及需求意愿研究報告》，中國老年用品種類不齊全， 全球有 6 萬多種老年用品（康復輔助器具），但中國老年用品產業發展程度較低，自主開 發的老年用品在全球占比較低。

2.需求不足：觀念和能力制約

當前“50 后”老齡人口消費觀念較為傳統，抑制有效需求。中國 1950 年代出生長大 的老人大多有過饑餓或物質匱乏的經歷，即便在物質生活大發展的年代，生活也普遍傾向 于節儉，因此對于開銷比較高的養老服務和老齡專用產品接受度較低。同時“50 后”老人 因為時代因素，觀念較為傳統，受教育程度也相對較低，對各類新技術應用的產品認知水 平不足，抑制了老年用品的消費需求。這體現在養老方式接受度上：受中國居家由子女養 老的傳統影響較大，在觀念上抑制了這批老人參與社區和機構養老服務的需求。根據中國 養老金融 50 人論壇 2022 年 10 月發布的《中國養老金融調查報告 2022》，中國人參與機 構養老的意愿隨年齡上升而減少，農村老人居家養老意愿高于城市老人，當前 60 歲以上 的老齡人群更有將近七成拒絕參與任何形式的機構養老。

歸根結底，市場擴容的最大約束并非供給不足，而是“50 后”為主的老齡人群消費 能力有限。根據中國民政部，機構養老床位即便整體供給不足，但入住率卻從 2010 年開 始下降，到 2020 年已經不足 50%，反映出嚴重的供需錯配。絕大多數“50 后”老年人可 支配支出相對較低，在工作期間并未有額外的預防性財富儲備，因此退休后養老金收入主 要來自于自己先期繳納的基本養老保險。根據中國老齡科學研究中心與社會科學文獻出版 社共同發布的《老齡藍皮書：中國城鄉老年人生活狀況調查報告（2018）》，2014 年城鎮 老年人有 80%左右的收入來源于保障性收入。但問題在于，中國基本養老保險雖然覆蓋率 高，但保障金額低：根據中國人社部統計，2012 年到 2018 年，城鎮職工基本養老待遇從1742 元到 3153 元，城鄉居民月人均養老金從 82 元增長到 125 元，城鄉差異大，整體保 障水平較低。如果我們用養老金替代率反映養老保險的保障水平，根據鄭秉文《養老金體 系須實現兩個轉變》，那么中國這一指標從 2006 年 51%不斷下降，目前城鎮職工基本養 老保險替代率大致在 45%左右，不及國際勞工組織建議的養老金替代率最低標準 55%， 即維持這個水平才能保證退休后的生活質量不出現大幅度下降。

因此在養老金普遍收入不足的情況下，老齡人群普遍需要家庭供養，難以支付相對昂 貴的養老服務和老年用品，市場格局受限的背后是需求側的疲軟。根據中國養老金融 50 人論壇《中國養老金融調查報告 2022》，超過 50%的老年人愿意為住養老院的支付金額低 于 3000 元/月。再以老年用品電子血壓計為例，中國有超過三億高血壓患者，但直到 2021 年，市場滲透率僅為 7%，意味用品實際銷量僅為市場潛在需求的 7%，遠低于發達國家 60%-70%的比率。是什么抑制了需求釋放呢？我們認為，這是相距懸殊的老齡人口消費水 平——發達國家的家用醫療器械人均消費水平是中國的 20-30 倍。由此可以看出，市場格 局受限的背后是需求側的疲軟。