氟化工行業(yè)的整體情況及競(jìng)爭(zhēng)趨勢(shì)

氟化工行業(yè)是化工行業(yè)的子行業(yè)，其產(chǎn)品品種多、性能優(yōu)異、應(yīng)用領(lǐng)域廣，已成為一個(gè)發(fā)展迅速的重要行業(yè)。現(xiàn)階段，氟化工主要產(chǎn)品所處的生命周期階段受經(jīng)濟(jì)和市場(chǎng)的整體影響而 有所不同。電子級(jí)氟化物尚處于起步階段，正在向成長(zhǎng)期邁入，具有代表性的產(chǎn)品是六氟磷酸 鋰，作為新能源電池鋰電池的電解質(zhì)，伴隨新能源汽車行業(yè)的需求增長(zhǎng)，未來(lái)將獲得較大的發(fā) 展。氟橡膠、氟涂料和含氟精細(xì)化學(xué)品處于成長(zhǎng)期。氟橡膠隨著汽車產(chǎn)業(yè)的發(fā)展出現(xiàn)明顯增長(zhǎng)， 氟涂料隨著建筑、化工產(chǎn)業(yè)的增長(zhǎng)而增長(zhǎng)，含氟精細(xì)化學(xué)品將隨著家電、手機(jī)等液晶材料的更 替獲得廣闊的發(fā)展。進(jìn)入成熟期的產(chǎn)品有氟樹脂、冰晶石和氟化鋁。氯氟烴進(jìn)入衰退期。

從統(tǒng)計(jì)的氟化工 20 家中外企業(yè)所從事的主要業(yè)務(wù)領(lǐng)域可以看出，企業(yè)的資產(chǎn)規(guī)模隨產(chǎn)業(yè)鏈 延伸的廣度和深度不同，形成了較大的差異，中國(guó)與國(guó)外最大差異數(shù)額達(dá)數(shù)千億元。美國(guó)的 3M 公司在氟橡膠和精細(xì)化工產(chǎn)品市場(chǎng)擁有無(wú)可替代的優(yōu)勢(shì)，2021 年已有近 3,000 億元的資產(chǎn)規(guī)模。 浙江巨化股份擁有氯堿化工、硫酸化工、煤化工等氟化工必需的基礎(chǔ)化工及公用工程產(chǎn)業(yè)自我 配套體系，并以此為基礎(chǔ)，形成了包括氟化工基礎(chǔ)原料、氟碳化學(xué)品、有機(jī)氟單體和含氟聚合 物、含氟精細(xì)化學(xué)品等在內(nèi)的氟化工產(chǎn)業(yè)鏈，2021 年資產(chǎn)規(guī)模為 178.94 億元。

未來(lái)氟化工產(chǎn)業(yè)會(huì)走向高端增值市場(chǎng)。氟化工產(chǎn)品價(jià)格差異大，從每噸千元到每噸幾十萬(wàn) 元甚至上百萬(wàn)元不等。根據(jù)價(jià)格差距可劃分為不同的層次，從原材料螢石起步，不同層次的產(chǎn) 品增值倍數(shù)不同，氫氟酸增值 6-8 倍，屬于最低層次，最高層次是氟精細(xì)化學(xué)品，增值可達(dá) 500-5,000 倍。

目前，全球氟化工高端生產(chǎn)技術(shù)和產(chǎn)品仍主要集中于發(fā)達(dá)國(guó)家的發(fā)達(dá)企業(yè)。根據(jù)中國(guó)氟硅 有機(jī)材料工業(yè)協(xié)會(huì)（CAFSI）最新統(tǒng)計(jì)出的 2022 年全球氟化工企業(yè)前 20 位的排名：美國(guó) 4 家、 日本 3 家、法國(guó) 1 家，中國(guó) 12 家。從業(yè)績(jī)規(guī)模比較，排名靠前的公司集中在美國(guó)和日本。2021 年，TOP20 家企業(yè)的銷售收入約合人民幣 10,123 億元，同比增加 17.9%，凈利潤(rùn)約合人民幣 1,238.8 億元，同比增加 40.32%。協(xié)會(huì)預(yù)測(cè)：隨著科技進(jìn)步與戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)的高速發(fā)展，氟化工產(chǎn)品 應(yīng)用場(chǎng)景也在不斷拓展。未來(lái)幾年全球氟材料產(chǎn)品市場(chǎng)需求將以每年 3.2%的增速持續(xù)增長(zhǎng)。

我國(guó)氟化工產(chǎn)業(yè)整體起步較晚，產(chǎn)業(yè)的全球排名落后，產(chǎn)業(yè)鏈上、中、下游的發(fā)展參差不 齊。從布局來(lái)看，尚未打通全產(chǎn)業(yè)鏈的發(fā)展格局，發(fā)展規(guī)模較國(guó)外領(lǐng)先企業(yè)還有很大的差距。 2021 年，中國(guó) 12 家氟化工企業(yè)銷售收入約 1,044 億元，僅占 TOP20 當(dāng)年銷售收入的 10.31%， 凈利潤(rùn)約 128.9 億元，占 TOP20 當(dāng)年實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)的 10.4%。正是基于國(guó)內(nèi)氟化行業(yè)目前的發(fā)展?fàn)?況，這 12 家中國(guó)氟化工企業(yè)的成長(zhǎng)能力和盈利能力表現(xiàn)出更強(qiáng)的生命力，未來(lái)它們?cè)谥袊?guó)市場(chǎng) 和全球市場(chǎng)會(huì)有更大的成長(zhǎng)和獲利空間。

外國(guó)企業(yè)靠多元化產(chǎn)業(yè)布局，規(guī)模化優(yōu)勢(shì)和先進(jìn)的技術(shù)水平占據(jù)了有利的市場(chǎng)地位，不得 不引起重視的是中外企業(yè)的業(yè)務(wù)規(guī)模相差了千億元，已然突顯出中國(guó)氟化工產(chǎn)業(yè)與外國(guó)相關(guān)產(chǎn) 業(yè)之間的鴻溝。美國(guó)的 3M 公司在 2021 年收獲了最大的銷售額 2,252 億元（353.55 億美元折合）， 而國(guó)內(nèi)同年?duì)I業(yè)收入最高的巨化股份尚未突破 200 億元大關(guān)。