算力行業(yè)專題報告：國央企加大算力基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，國產(chǎn)算力大有可為.pdf

算力行業(yè)專題報告：國央企加大算力基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，國產(chǎn)算力大有可為。2 月 19 日，國資委召開中央企業(yè) AI 專題推進(jìn)會，要求加速推進(jìn)智算中心建設(shè) 與 AI+專項行動，同時，據(jù)路透社消息，后續(xù)美國當(dāng)局芯片出口管控將會進(jìn)一 步趨嚴(yán)，以華為昇騰為首的國產(chǎn)AI算力成為國內(nèi)智算基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的必要選擇。 疊加華為首發(fā)通信大模型、各地政府及三大運營商全面推進(jìn)智算中心建設(shè)，我 們認(rèn)為，隨著央國企接棒算力基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，國內(nèi)算力基建將會明顯提速，國 產(chǎn)算力產(chǎn)業(yè)鏈將在此過程中全面受益。

國資委接棒算力基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，美國芯片管控預(yù)計進(jìn)一步趨嚴(yán)。2 月 19 日， 國資委召開中央企業(yè) AI 專題推進(jìn)會，明確提出兩大核心目標(biāo)：1）加快建設(shè) 一批智算中心；2）開展 AI+專項行動，構(gòu)建一批產(chǎn)業(yè)多模態(tài)優(yōu)質(zhì)數(shù)據(jù)集，打 造從基礎(chǔ)設(shè)施、算法工具、智能平臺到解決方案的大模型賦能產(chǎn)業(yè)生態(tài)。同 時，據(jù)路透社報道，后續(xù)美國當(dāng)局將會進(jìn)一步收緊芯片出口管控，在此情況 下，以華為昇騰為首的國產(chǎn) AI 算力成為國央企智算基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的必要選擇。 此外，2 月 26 日，華為首發(fā)通信行業(yè)大模型，可全面提升網(wǎng)絡(luò)效率，在多垂 類行業(yè)中發(fā)揮重要作用，預(yù)計在華為大模型的加持下，各垂類行業(yè)的智能化 水平可得到快速提升。

各地加快推進(jìn)智算中心建設(shè)，運營商逐步基于國產(chǎn) AI 基礎(chǔ)軟硬件進(jìn)行智算中 心建設(shè) 。 1 ）政府側(cè)： 2023 年 新 建 政 府 智 算 中 心 單 期 規(guī) 模 區(qū) 間 為 208PFLOPS-2,000PFLOPS，較 2023 年已投運項目提升明顯，且 2023 年新 投運政府智算中心多數(shù)采用華為昇騰軟硬件設(shè)備。2）運營商側(cè)：2024 年中 國電信率先基于國產(chǎn) AI 基礎(chǔ)軟硬件進(jìn)行智算中心設(shè)計與建設(shè)，三大運營商全 面引入液冷、高速無損網(wǎng)絡(luò)等智算中心細(xì)分環(huán)節(jié)解決方案。

NVIDIA GPU 管控趨嚴(yán)，以華為昇騰為首的國產(chǎn) AI 算力迅速填補需求空白。 1）能力方面，華為昇騰 910 芯片在算力已與 A100 80GB 旗鼓相當(dāng)，Atlas 900 SuperCluster 借助華為星河 AI 智算交換機(jī)，可實現(xiàn)等效 18,000 張卡的超大 規(guī)模集群組網(wǎng)，實際應(yīng)用中也有千卡集群落地，整體能力已可滿足國內(nèi)智算 集群需求。2）需求方面，受限于美國芯片出口管制，國內(nèi)客戶對于國產(chǎn) AI 芯片的需求度不斷提升。3）行業(yè)滲透率方面，在全面自主可控大趨勢下，國 產(chǎn) CPU/GPU 服務(wù)器在運營商、金融、能源等重點行業(yè)份額持續(xù)提升。