上海師范大學：韓國動力電池產業鏈與企業出海機遇研究報告.pdf

研究背景與目的

本報告由上海師范大學區域國別研究院與上海市企業走出去綜合服務平臺聯合發布，聚焦韓國動力電池（二次電池）產業鏈，研判韓國電池產業現狀、走勢與韓中競爭協作格局，重點評估中資企業進入韓國及其全球供應鏈的可行路徑、合作機會與合規風險。

核心發現

韓國動力電池產業正處于"份額下滑、盈利承壓、加速轉型"的關鍵階段。韓國三社全球電動汽車電池市場份額從2020年約35%降至2025年第四季度約16%，2025年三社合計營業虧損約1.31萬億韓元。戰略重心從電動汽車三元電池轉向儲能（ESS）與磷酸鐵鋰（LFP）電池，但轉型高度依賴中國材料供應——四大核心材料中國全球供應占比約80%，正極材料約70%至80%、負極材料約80%至90%、電解液約80%至85%、隔膜約70%至75%。

技術實力變遷

2022年韓國二次電池技術曾位居全球第一、領先中國約0.9年；2024年評估中國已反超躍居第一，韓國落后約0.2年。車用LFP份額由2020年約17%升至2024年約49%，儲能領域LFP占比超90%。全固態電池被視為2026年至2030年下一輪競爭焦點。

政策與規制環境

韓國將二次電池列為"四大國家尖端戰略產業"，設立約10萬億韓元供應鏈安全基金。美國FEOC規則對中方持股≥25%的企業排除補貼，2025年已有約40GWh產能計劃擱置；但韓國三社憑"非中國"身份獲約170-200GWh北美儲能訂單。歐盟《凈零工業法案》預計2026年下半年發布最終指引，傾向排除中國成分。

合作機遇與路徑

中韓合作窗口已打開，材料供應、設備供應、技術合資、儲能協同為四大機遇領域。華友鈷業-浦項/LG化學、中偉股份-浦項控股、格林美-EcoPro等合資案例顯示合作已從貿易升級為深度合資。建議采取"市場分層"策略：北美項目重在合規股權設計，非北美項目可保持更高參與度。

風險提示

地緣與規制風險（FEOC股權調整壓力）、知識產權與技術外流壁壘（專利池、本地化審查）、市場周期風險（產能過剩、價格下行）。建議開展FTO盡調、建立出口管制與貿易合規審查機制，分階段推進市場調研、試供驗證、合資建廠。